期权没有那么复杂。 期权策略越来越不可或缺，有些期权策略用来表达市场方向和预期波动性、有些期权策略旨在降低风险，有些则通过承担风险来获利。 不管是对头寸进行风险对冲，还是投机交易，所有交易者都要理解这些最常见的基础期权策略。最后，结合标的资.
用简单通俗的方法，把复杂的期权概念和策略讲清楚。网站：usoptions.net。微信：playoption 期权策略共10个视频，从原理到应用，讲述10个最常用的期权策略。 期权专题共10个视频，讲述了期权交易者必须了解的一些概念和必须掌.
本次介绍的内容是保护性看涨期权。 这是一个风险极小且广受股票投资者欢迎的期权策略。 我解释了该策略的基本构成以及分析了在不同价格情况下的投资收益或损失。 保护性看涨期权能有效降低股票投资者的持股成本，从而换取更大的交易胜算。 特别值得一提的.
今天的节目我们给大家讲解一个期权策略：领口策略。这种期权策略，在养老金中非常常见，可以在市场暴跌的时候保护我们的仓位。 00:00 美股市场的风险 03:00 什么是领口策略 07:20 期权策略 期权策略示例教学 12:07 使用期权策略的ETF
期权是一场概率游戏，这几个提高胜率的技巧你一定要知道！
01
02
您如何应对自己的损失？大多数人都知道会交易会产生亏损。用莫非斯的话来解释： “ 知道会失败 …… 与实际经历过失败之间是有区别的 ” 。
03
比如我自己，我承认自己正在玩概率游戏。然而我的胜率远远超过 60 ％，加上我的平均赢利远高于平均亏损，这给了我长期交易的信心。
2014 年第一季度，我实现了 69.2 ％的投资回报率，这并不意味着我交易过程中可以持续不间断的盈利。但是，只要我执行正确的策略，我相信自己将继续取得出色的成果。
我想引用彼得 · 勃兰特（ Peter Brandt ）的一段话：
“ 太多的交易者迷恋交易圣杯。我不想打破他们对市场的美好期待，但是要知道承受亏损是市场投机者的主要工作之一。如果一笔失败的交易影响了你的情绪，如果您认为 “ 做错了 ” 是您的交易方式的过失或 “ 问题 ” ，甚至如果您认为市场会在乎您的想法或您所做的事情，那么市场投机可能就不适合您。
多年来，我已经认识到许多实现稳定盈利的职业交易员，他们很少有胜率超过 50 ％的。但这些交易者几乎都会说：将亏损视为寻找获胜必经的过程。
04
计算方法很简单。假设你以一美元的价格购买了一份 4 月份到期的通用电气 (GE) 看涨期权，行权价格是 23 美元。如果股价涨到 25 美元，那么这张期权就价值两美元。
只需要用股价减去行权价 (23 美元 ) 便得到这个结果。
另一个不错的办法是 “16 法则 ” ，听起来复杂，实则简单，就是将看涨或看跌期权的隐含波动率除以 16 期权策略 ，来确定股价在期权到期日之前的波动 ( 上涨或下跌 ) 概率。
(16 是全年交易日数量的平方根。 )“16 法则 ” 并非尖端金融，但交易员整天都在通过将波动率除以 16 来估计股票和期权价格所体现的市场预期。
若是买了 10 张看涨期权，并且因为基础股价突破行权价格而实现浮盈，那么就卖出五张看涨期权，获利了结。
如果你的仓位亏掉了 50% ，那就止损，然后不再管它。 ( 有些人在亏损 10% 的时候就卖掉了。 ) 亏损很烦人，让人思路不清晰。
假定你在谷歌 (Google) 股价为 600 美元左右的时候买入 5 月份到期、行权价为 700 美元的看涨期权，现在期权实现大额浮盈，而你想持有它直到到期。
你应该问问自己，它还可以涨到多高呢 ? 恐怕不会再涨多少了。那么你就卖掉谷歌 5 月份到期、行权价 800 美元的看涨期权，这样你至少了结了部分浮盈，同时仍然保留了原来的仓位。掌握它吧。
假设你拥有一张行权价 30 美元的看涨期权，股价现在是 35 美元，两个月后期权到期。那就卖掉这张 30 美元的看涨期权，买一张 35 美元或 37.5 美元的看涨期权，从而继续参与游戏。这就是延展仓位的例子。